sigla
invest ideile
EUUSR-17F 1.0774      |   EUUSR-17I 1.0857      |   DEDJIA-17F 20.750      |   DEDJIA-17I 20.854      |   






RBRD
RBRK
RSIF1
RSIF2
RSIF3
RSIF4
RSIF5
RSNP
RTLV
USRON
EURON
REBS
DEDJIA
RSBX
RBVB
RFPR
OILSC
GOLD
EUUSR
EUCHR
EUGBR
EUJPR
GBUSR
RBIO
RTGN
RELMA
RTEL
USAPL
USGGL
USMCD
USFCB
USVSA
DEADD
DEBAY
DEBMW
DEEON
DEDBK
REL
RSNN
RSNG

Specificatii contracte futures


Denumire Contract GOLD
Simbol tranzactionare

GOLDAAL unde AA reprezinta ultimele doua cifre ale anului de scadenta, iar L reprezinta litera corespunzatoare lunii de scadenta. Unde Leste codificat astfel:

Luna scadenta Codificare
Ianuarie A
Februarie B
Martie C
Aprilie D
Mai E
Iunie F
Iulie G
August H
Septembrie I
Octombrie J
Noiembrie K
Decembrie L
Activul suport 1 Gold Troy Ounce (31,1034768 grame Aur puritate 995)
Cotatia Dolari SUA / Gold Troy ounce
Pasul de tranzactionare 0,1 Dolari SUA (0,1 RON/contract)
Lunile de initiere Februarie, Aprile, Iunie, August, Octombrie si Decembrie
Data scadentei Antepenultima zi lucratoare din luna de scadenta.
Ziua calendaristica corespunzatoare datei scadentei va fi publicata in prima zi de tranzactionare pe pagina web www.sibex.ro odata cu initierea fiecarei scadente.
Marimea obiectului contractului 1 Leu (RON) x Cotatia in dolari SUA pentru 1 Gold Troy Ounce
Marimea obiectului contractului poate fi diferita de 1 pe anumite scadente in situatia in care se aplica ajustarile prevazute in Regulamentul nr.4 privind tranzactionarea pe piata reglementata de instrumente financiare derivate administrata de Sibex
Prima zi de tranzactionare Pentru fiecare scadenta, prima zi de tranzactionare este cu 6 luni inainte, astfel:
  • pentru scadenta februarie, prima zi de tranzactionare este penultima zi lucratoare din luna august a anului precedent
  • pentru scadenta aprilie, prima zi de tranzactionare este penultima zi lucratoare din luna octombrie a anului precedent
  • pentru scadenta iunie, prima zi de tranzactionare este penultima zi lucratoare din luna decembrie a anului precedent
  • pentru scadenta august, prima zi de tranzactionare este penultima zi lucratoare din luna februarie a aceluiasi an
  • pentru scadenta octombrie, prima zi de tranzactionare este penultima zi lucratoare din luna aprilie a aceluiasi an
  • pentru scadenta decembrie, prima zi de tranzactionare este penultima zi lucratoare din luna iunie a aceluiasi an
Numarul minim de serii si modalitatea de caracterizare a unei serii

Se vor lista un numar de serii de contracte futures astfel incat sa existe permanent trei scadente disponibile.

Ultima zi de tranzactionare Antepenultima zi lucratoare din lunile de scadenta, respectiv Februarie, Aprile, Iunie, August, Octombrie si Decembrie.
Modalitatea de determinare a pretului la care se efectueaza marcarea zilnica la piata (pretul zilnic de decontare)

Modalitatea de determinare a pretului zilnic de decontare este stabilita in conformitate cu reglementarile ATHEXClear.

A se vedea in acest sens

Anexa 1

.

Modalitatea de marcare zilnica la piata a pozitiilor deschise

Pozitiile deschise sunt marcate la piata zilnic, prin decontare zilnica in fonduri, prin plata in lei, pe modelul urmator:

Marcarea la piata (Mark to market)

In cazul in care pretul zilnic de decontare al contractului este mai mare decat pretul zilnic de decontare al sedintei de tranzactionare imediat precedente, cumparatorul contractului primeste de la vanzator, si, in consecinta, vanzatorul este obligat sa plateasca catre cumparator „Contravaloarea aferenta decontarii zilnice in fonduri”.

In cazul in care pretul zilnic de decontare al contractului este mai mic decat pretul zilnic de decontare al sedintei de tranzactionare imediat precedente, vanzatorul contractului primeste de la cumparator, si, in consecinta, cumparatorul este obligat sa plateasca catre vanzator „Contravaloarea aferenta decontarii zilnice in fonduri”.

Marcarea la tranzactie (Mark to trade)

In cazul primei zile de tranzactionare sau in orice alt caz in care nu exista un pret zilnic de decontare stabilit pentru sedinta de tranzactionare imediat precedenta, daca pretul zilnic de decontare al contractului este mai mare decat pretul la care s-a/ s-au efectuat tranzactia/tranzactiile pe seria respectiva, cumparatorul contractului primeste de la vanzator, si, in consecinta, vanzatorul este obligat sa plateasca catre cumparator, „Contravaloarea aferenta decontarii zilnice in fonduri”.

In cazul primei zile de tranzactionare sau in orice alt caz in care nu exista un pret zilnic de decontare stabilit pentru sedinta de tranzactionare imediat precedenta, daca pretul zilnic de decontare al contractului este mai mic decat pretul la care s-a/ s-au efectuat tranzactia/tranzactiile pe seria respectiva, vanzatorul contractului primeste de la cumparator, si, in consecinta, cumparatorul este obligat sa plateasca catre vanzator „Contravaloarea aferenta decontarii zilnice in fonduri”

„Contravaloarea aferenta decontarii zilnice in fonduri” se calculeaza pentru fiecare pozitie deschisa, conform urmatoarei formule:
Contravaloarea aferenta decontarii zilnice in fonduri
= (PZDT - PZDT-1) x M
SAU
= (PZDT - PT) x M
Unde:
PZDT: Pretul zilnic de decontare aferent sedintei de tranzactionare
PZDT-1:Pretul zilnic de decontare aferent sedintei de tranzactionare imediat precedente
PT: Pretul la care s-a/ s-au efectuat tranzactia/ tranzactiile pe seria respectiva
M:Multiplicatorul (marimea obiectului contractului)
Modalitatea de determinare a pretului de lichidare la scadenta (pret final de decontare) „Pretul de lichidare la scadenta” a pozitiilor ramase deschise sau „Pretul final de decontare” deschise este egal cu cotatia A.M. de referinta a aurului comunicata de London Gold Market Fixing Ltd. din ziua scadentei. London Gold Market Fixing Ltd. stabileste cotatia zilnica a aurului prin mecanisme specifice de fixing. Mecanismul de fixing are loc de doua ori pe zi in urma acestuia fiind comunicate doua cotatii de referinta astfel: la ora 10:30 GMT (cotatia A.M.) respectiv 15:00 GMT (cotatia P.M.)
Modalitatea de executare la scadenta a pozitiilor ramase deschise.

Pozitiile ramase deschise la scadenta se lichideaza prin decontare finala in fonduri, respectiv prin plata in lei, pe modelul urmator:

Marcarea la piata (Mark to market)

In cazul in care pretul final de decontare al contractului este mai mare decat pretul zilnic de decontare al sedintei de tranzactionare imediat precedente, cumparatorul contractului primeste de la vanzator, si, in consecinta, vanzatorul este obligat sa plateasca catre cumparator „Contravaloarea aferenta decontarii finale in fonduri”.

In cazul in care pretul final de decontare al contractului este mai mic decat pretul zilnic de decontare al sedintei de tranzactionare imediat precedente, vanzatorul contractului primeste de la cumparator, si, in consecinta, cumparatorul este obligat sa plateasca catre vanzator „Contravaloarea aferenta decontarii finale in fonduri”.

Marcarea la tranzactie (Mark to trade)

In cazul in care nu exista un pret zilnic de decontare stabilit pentru sedinta de tranzactionare imediat precedenta, daca pretul final de decontare al contractului este mai mare decat pretul la care s-a/ s-au efectuat tranzactia/ tranzactiile pe seria respectiva, cumparatorul contractului primeste de la vanzator, si, in consecinta, vanzatorul este obligat sa plateasca catre cumparator, „Contravaloarea aferenta decontarii finale in fonduri”.

In cazul in care nu exista un pret zilnic de decontare stabilit pentru sedinta de tranzactionare imediat precedenta, daca pretul final de decontare al contractului este mai mic decat pretul la care s-a/ s-au efectuat tranzactia/ tranzactiile pe seria respectiva, vanzatorul contractului primeste de la cumparator, si, in consecinta, cumparatorul este obligat sa plateasca catre vanzator „Contravaloarea aferenta decontarii finale in fonduri”

„Contravaloarea aferenta decontarii finale in fonduri” se calculeaza pe fiecare pozitie ramasa deschisa la scadenta, conform urmatoarei formule:

Contravaloarea aferenta decontarii finale in fonduri
= (PFD - PZD) x M
SAU
= (PFD - PT) x M
Unde:

PFD:Pretul final de decontare

PZD:Pretul zilnic de decontare aferent sedintei de tranzactionare imediat precedente

PT:Pretul la care s-a/ s-au efectuat tranzactia/ tranzactiile pe seria respectiva

M: Multiplicatorul (marimea obiectului contractului)

Orarul de tranzactionare De luni pana vineri intre orele 10:00 - 23:15 (Ora Europei de Est)
In ziua de scadenta intre orele 10:00 (Ora Europei de Est) - 10:25 (Ora Marii Britanii).
Modalitatea de determinare a pretului de lichidare In situatia In care instrumentul financiar derivat este retras de la tranzactionare

In situatia în care instrumentul financiar derivat este retras de la tranzactionare, pretul de lichidare a pozitiilor ramase deschise se calculeaza in baza unui model similar cu cel folosit pentru determinarea Pretului final de decontare, definit la Sectiunea - „Modalitatea de determinare a pretului de lichidare la scadenta”, cu diferenta ca Pretul de lichidare a pozitiilor ramase deschise va fi in acest caz egal cu cotatia A.M. de referinta a aurului comunicata de London Gold Market Fixing Ltd. in ziua anterioara retragerii de la tranzactionare a respectivului instrument financiar derivat.

Variatie maxima standard
Variatie maxima extinsa
10%
15%
Nr. certificat inregistrare CNVM: 101/04.04.2011